Apple производит и продает iPhone. У меня как раз одна из старых моделей, по той же причине, по которой у меня есть потрепанный автомобиль старой модели. А что если бы Apple могла обойтись без производства и продавать только телефоны? Сэкономленные деньги значительно бы увеличили прибыль компании. И если бы Apple передала эту экономию клиентам, я бы, возможно, смог позволить себе обновить свой телефон.
Откуда могли бы взяться телефоны? Конечно же, из бухгалтерской записи.
К сожалению, клиенты Apple очень требовательны и хотят получить действительно качественные продукты, поэтому производство по сборке придется оставить. Возможно, руководство компании, глядя на другой бизнес, позавидовало их способности продавать кредиты, не используя собственные сбережения. Клиент с хорошей кредитной историей хочет взять кредит? Создайте сумму несколькими нажатиями на клавиатуре и отправьте его.
Клиент потратит свои вновь полученные деньги, тем самым обеспечив рабочие места. Поскольку у него хорошая кредитная история, он сможет вносить ежемесячные платежи, а кредитор, банк, обычно будет использовать эти платежи для погашения кредита, при этом проценты будут являться прибылью банка. Все довольны, и экономика продолжает расти до тех пор, пока не рухнет.
Эксперты диагностируют причины кризиса. Обвинения будут возложены на обычных негодяев . Правительство вмешается, чтобы исправить проблему, которую способствовали его монетарные и банковские интервенции. Экономика постепенно восстановится и продолжит двигаться по прежним путям, а это значит, что банки будут и дальше предоставлять кредиты из нематериальных активов, а не из сбережений.
Как зародилась эта афера? Всё сложно. Вот почему она работает: преступление не существует, если достаточное количество людей его не видит.
Золотые и серебряные монеты долгое время служили деньгами, пока не появились более поздние времена. Для правительства золото стало экономической проблемой во время Великой депрессии, как объясняет Дж. М. Буллион .
Великая депрессия официально началась 28 октября 1929 года, когда индекс Доу-Джонса потерял 13% своей стоимости за один день. На следующий день он упал еще на 12%, и через несколько недель его стоимость снизилась вдвое.
В ответ на это доверие потребителей резко упало, и люди начали как можно быстрее снимать свои деньги со счетов в банках. Банки, которые работают с резервами и не хранят большую часть своих депозитов на руках, начали закрываться . ( выделено курсивом )
Созданные банками деньги исчезали, и цены соответственно падали. Давайте рассмотрим это подробнее.
Закон о Федеральной резервной системе 1913 года требовал, чтобы ФРС хранила золото в количестве, равном лишь 40 процентам выпущенной ею валюты. Регулируя процентные ставки, ФРС могла увеличивать или уменьшать свои золотые запасы. Более высокие процентные ставки переводили «золото из карманов населения (как внутри страны, так и за рубежом) в хранилища окружных и членских банков Федеральной резервной системы». И наоборот, более низкие ставки переводили золото из казны ФРС в руки населения как внутри страны, так и за рубежом.
Во время паники 1930-1931 годов люди теряли доверие к банкам . Вкладчик, имевший 1000 долларов на шатком местном счете, мог защитить себя от банкротства этого банка, сняв 1000 долларов наличными. Эти доллары, полностью обмениваемые на золотые монеты, давали ему необходимую покупательную способность. Но теперь у банка было на 1000 долларов меньше средств для выдачи новых кредитов.
После того как Великобритания отказалась от золотого стандарта 21 сентября 1931 года, иностранные владельцы долларовых активов начали конвертировать их в золото . Американцы справедливо опасались, что Рузвельт поступит так же, когда вступит в должность 4 марта 1933 года. Владелец банкноты или расчетного счета на 1000 долларов рисковал потерять законное право конвертировать их в золото по цене 20,67 доллара за унцию.
Люди понимали, что к чему, и выстраивались в очереди в банках, требуя золото. Но двойная законность частичного резервирования и обещание 100-процентного выкупа банкнот и депозитов сделали банки уязвимыми для паникующей толпы, требующей выкупа. Через тридцать шесть часов после своей инаугурации Рузвельт закрыл банки на неделю ( банковский праздник 1933 года ). Месяц спустя он приказал американцам сдать свое золото или столкнуться с крупными штрафами и тюремным заключением.
Инфляционная система ФРС не ограничивалась Уолл-стрит, хотя кредитование фондового рынка с использованием маржинальных кредитов играло значительную роль в 1920-х годах. Предприятия, фермеры, заемщики в сфере недвижимости и обычные клиенты банков также пользовались преимуществами банковского кредитования ФРС.
Золото стало движущей силой развития цивилизации . «По словам Геродота, царь Крез, правивший Лидией примерно с 560 по 546 год до н.э., был первым, кто выпустил монеты из чистого золота и чистого серебра». Правительственно-федеральному картелю потребовалось всего двадцать лет , с 1913 по 1933 год, чтобы избавиться от него.
Каковы результаты?
Бывший председатель Федеральной резервной системы Алан Гринспен, выступая перед Экономическим клубом Нью-Йорка в 2002 году , прокомментировал последствия отказа Рузвельта от золота:
Хотя золотой стандарт вряд ли можно назвать периодом ценового спокойствия, в целом уровень цен в 1929 году не сильно отличался от уровня 1800 года. Однако за два десятилетия после отказа от золотого стандарта в 1933 году индекс потребительских цен в Соединенных Штатах почти удвоился. А за четыре десятилетия после этого цены выросли в пять раз. Денежно-кредитная политика, освободившись от ограничений, связанных с внутренней конвертируемостью золота, допускала постоянную избыточную эмиссию денег. Еще десять лет назад центральные банкиры, пережив более чем полвека хронической инфляции, казалось, подтвердили, что фиатная валюта по своей природе подвержена излишним колебаниям. ( выделено курсивом )
Разве вам не нравится, как он использует слово "стал свидетелем", словно центральные банкиры были всего лишь сторонними наблюдателями?
Инфляция — это политика ФРС, целевой показатель которой составляет 2 процента . При таком уровне инфляции, который обычно выше, доллар теряет примерно половину своей покупательной способности за 35 лет.
За месяц до выступления Гринспена управляющий Федеральной резервной системы Бен С. Бернанке выступил в Национальном экономическом клубе в Вашингтоне, округ Колумбия, с речью о том, как предотвратить подобное явление здесь . Под «этим» здесь подразумевается ужасная болезнь — падение цен, иначе известная как дефляция . В ставшей легендарной фразе, заслужившей Бернанке прозвище « Вертолет Бен », он сказал:
Подобно золоту, доллары США имеют ценность лишь в той мере, в какой их предложение строго ограничено. Но у правительства США есть технология, называемая печатным станком (или, сегодня, его электронным аналогом), которая позволяет ему производить столько долларов США, сколько он пожелает, практически без затрат . Увеличивая количество долларов США в обращении или даже угрожая это сделать, правительство США может также снизить стоимость доллара в пересчете на товары и услуги, что эквивалентно повышению цен на эти товары и услуги в долларах . Мы приходим к выводу, что в условиях системы бумажных денег решительное правительство всегда может увеличить расходы и, следовательно, вызвать положительную инфляцию.
Что плохого в дефляции? Что плохого в падении цен?
Для Федеральной резервной системы и поддерживающих её экономистов дефляция могла привести к ещё одной ужасной депрессии. Золото гораздо сложнее обесценить, чем бумагу, поэтому его пришлось вывести из обращения. Но даже печатный станок не смог решить проблему безработицы, которая оставалась выше 10 процентов до Второй мировой войны .
В своей книге « Меньше нуля: аргументы в пользу снижения уровня цен в растущей экономике » Джордж Селгин утверждает, что снижение уровня цен — это хорошо, когда центральные банки либо не существуют (США), либо защищают золотой стандарт (Великобритания). На свободном рынке, не обремененном двойной угрозой со стороны правительства и центрального банка, повышение производительности снижает удельные издержки, и цены должны отражать это снижение. В период с 1882 по 1897 год общий уровень цен в США снижался примерно на 1,7 процента в год, в то время как реальный объем производства рос примерно на 3 процента в год; на протяжении большей части того же периода производительность труда увеличивалась более чем на 2,5 процента в год.
Падение цен подобно повышению зарплаты. Преднамеренное повышение цен, как это делает Федеральная резервная система, отнимает повышение у тех, кто первым получает новые деньги . «Великая депрессия» 1873-1896 годов, как её назвал Селгин, была периодом интенсивной дефляции из-за «беспрецедентного роста производительности факторов производства».
Нулевая инфляция может звучать заманчиво, но ее следует рассматривать лишь как шаг на пути к чему-то гораздо лучшему, советует Селгин.
Заключение
Как сказал Милтон Фридман : «Если внутренние деньги состоят из товара, чистого золотого стандарта или стандарта из бусин каури, то принципы денежно-кредитной политики очень просты. Их нет. Товарные деньги сами о себе позаботятся». Центральные банки — это бич цивилизации.
https://www.zerohedge.com/economics/central-banking-scourge-civilization
- Инфляция — это общий рост цен на товары и услуги, из-за которого деньги со временем теряют свою покупательную способность.
- Федеральная резервная система США стремится удерживать инфляцию на целевом уровне около 2% в год, совмещая это с задачей поддержания максимальной занятости.
- Главный инструмент. Для борьбы с высоким ростом цен ФРС использует процентную ставку.
